Экономический дайджест 17.05.21
Финансовые новости
Мировые новости
Европейские фондовые рынки снизились в понедельник, так как инвесторы взвесили опасения по поводу роста глобальной инфляции, а также разочаровывающие экономические данные Китая.
В 3:55 по Восточному времени (08:55 по Гринвичу) индекс DAX в Германии снизился на 0,1%, индекс CAC 40 во Франции упал на 0,1%, а британский индекс FTSE 100 упал на 0,3%.
Европейские фондовые рынки боролись на прошлой неделе после того, как потребительские цены в США подскочили самыми быстрыми темпами с 2008 года, усиливая опасения, что Федеральная резервная система может быть вынуждена начать сужать свою легкую денежно-кредитную политику раньше, чем это было запланировано.
Этот слабый тон продолжился в понедельник после того, как данные показали, что экономика Китая, вторая по величине в мире, продолжает расти, но восстановление после пандемии Covid-19 неравномерно и все еще предстоит пройти долгий путь.
Промышленное производство Китая выросло на 9,8% в годовом исчислении в апреле, что является здоровым ростом, но ниже мартовских 14,1%, а розничные продажи выросли на 17,7% в апреле в годовом исчислении, что ниже мартовского роста на 34,2%.
В корпоративных новостях акции Ryanair (LON:RYA) выросли на 0,8% после того, как бюджетная ирландская авиакомпания заявила, что есть признаки начала восстановления, несмотря на то, что она сообщила о рекордных ежегодных убытках после уплаты налогов из-за ограничений Covid-19, вынудивших ее отказаться от более чем 80% своих рейсов в прошлом году. Авиакомпания не смогла дать официальных указаний на текущий год из-за неопределенности в отношении темпов возобновления работы в Европе.
Акции Stellantis (PA:STLA) выросли на 0,9% после того, как автопроизводитель заявил, что во вторник объявит о стратегическом партнерстве с производителем iPhone Foxconn, которое, вероятно, будет связано со строительством электромобилей и транспортных средств, подключенных к Интернету, в Китае.
С другой стороны, акции Bayer (OTC:BAYRY) упали на 1,8% после того, как федеральный апелляционный суд США оставил в силе решение суда на сумму 25 миллионов долларов и вердикт суда о том, что облава компании вызвала неходжкинскую лимфому жителя Калифорнии.
Цены на нефть выросли в понедельник, продолжая недавний рост, поскольку Китай и США, два крупнейших потребителя нефти в мире, и большая часть Западной Европы вновь открылись после успешных программ вакцинации против Covid-19.
Фьючерсы на американскую нефть выросли на 0,2% до $65,50 за баррель, в то время как контракт на нефть марки Brent вырос на 0,1% до $68,78. Два контракта подскочили почти на 2,5% в пятницу и сумели зафиксировать небольшой прирост на прошлой неделе, отметив третий недельный рост подряд.
Кроме того, фьючерсы на золото выросли на 0,9% до $1,853,75 за унцию, в то время как EUR/USD торговалась на 0,1% ниже на уровне 1,2137.
Последствия Брексита
Стерлинг рос по отношению к доллару две недели подряд и в понедельник укрепился около отметки 1,41 доллара. На ранних лондонских торгах он торговался без изменений — 1,4097 доллара. Он был на 0,06% выше и составил 86,09 пенсов за евро.
Это был хорошо обнародованный шаг, но крупное возобновление деятельности в Великобритании сегодня должно по-прежнему приветствоваться британскими рынками активов и фунтом, — заявили стратеги ING в записке для клиентов.
Однако растет беспокойство по поводу варианта коронавируса B.1.617.2, который, по словам британских научных консультантов, станет доминирующим в Соединенном Королевстве и будет более передаваемым, чем вариант, впервые выявленный в Кенте, Англия.
Несмотря на угрозы со стороны индийского штамма, запланированное повторное открытие позволит сохранить ожидания восстановления экономики Великобритании летом и будет способствовать оптимистичной оценке Банком Англии перспектив экономической активности в Великобритании.
Приросту фунта стерлингов в этом году способствовали более агрессивный Банк Англии, который начал сокращать покупки активов, а также кампания по вакцинации в Великобритании.
Аналитики также говорят, что сочетание более сильного экономического подъема Великобритании, чем ожидалось, и уверенности в том, что до голосования за независимость Шотландии еще далеко, делает фунт относительно привлекательным.
Согласно данным CFTC в пятницу, спекулятивное позиционирование по фунту увеличилось за неделю до прошлого вторника.
На страже окружающей среды
Крупная нефтяная компания BP (NYSE: BP) лоббировала в ЕС поддержку природного газа, шаг, который выявляет различные мнения среди инвесторов и отражает более широкий европейский спор о роли ископаемого топлива в переходе к использованию природного газа.
Европейская комиссия, стремясь достичь нулевых выбросов парниковых газов к 2050 году, планировала исключить газовые электростанции из нового списка инвестиций, которые могут быть проданы как устойчивые, но отложила принятие решения в прошлом месяце из-за жалоб из некоторых стран и компании.
Британская BP была среди тех, кто лоббировал этот план. В декабре 2020 года в ответ на общественные консультации Комиссии по этому вопросу говорится, что новые правила могут поставить под угрозу финансирование газовых проектов и помешать отказу от угля, который загрязняет окружающую среду.
BP призвала к увеличению предельных значений выбросов, которым должны соответствовать газовые заводы, чтобы они могли быть отмечены как зеленые, не требуя немедленной установки технологии улавливания и хранения углерода (CCS), которая по-прежнему считается слишком дорогой для широкомасштабного использования.
При сжигании на электростанциях природный газ выделяет примерно половину выбросов CO2, чем уголь. Но газовая инфраструктура также связана с выбросами парникового газа метана.
Когда его спросили о лоббировании, BP ответила, что решительно поддерживает климатические цели ЕС. Он добавил, что природный газ позволяет перейти от угля.
Однако инвесторы ответили неоднозначно, когда их спросили, не противоречит ли стремление BP к газу ее обещанию поддержать Парижское соглашение. Наряду с обязательством довести выбросы углерода из производимых ею баррелей до нуля к 2050 году, компания пообещала согласовать свою лоббистскую деятельность в поддержку политики нулевого выброса углерода.
Наташа Лэнделл-Миллс, руководитель отдела управления активами Sarasin and Partners, сказала, что лоббирование ВР вызывает вопросы о ее обязательствах.
Если бы их капвложения (капитальные затраты) были ориентированы на полную декарбонизацию к 2050 году, то, естественно, можно было бы ожидать, что лоббирование будет соответствовать этой цели. Тот факт, что оно, похоже, продвигается в другую сторону, предполагает проблему, — добавила она.
Другие, однако, указали на вопрос о том, что означает на практике соответствие Парижскому соглашению.
Это не похоже на то, что разработчик стандартов сказал: «Здесь именно то, что означает согласование с Парижем, отрасль за отраслью, — сказал Джон Стреур, генеральный директор компании Calvert Research and Management, управляющей активами в США.
Другой институциональный инвестор, выступая на условиях анонимности, сказал, что не видит проблем в ответе BP и что нет никакого плана того, что означает согласование с Парижем, добавив, однако, что сейчас не самое подходящее время «высовывать голову».
Всплеск дебютов в Индии
Поскольку фондовый рынок демонстрирует устойчивость, несмотря на рост числа случаев Covid и ослабление экономических основ, около 10 компаний подали проспект IPO в Sebi в первой половине мая, чтобы коллективно привлечь почти 20 000 крор рупий. От ранних сторонников некоторых из этих компаний, стремящихся выйти на зрелый бизнес, ищущих средства для своей следующей фазы роста и доступности ликвидности во всем мире, причин для этой спешки довольно много, говорят ведущие торговые банкиры.
В число этих компаний входят Nuvoco Vista — цементный бизнес группы Nirma, лоукостер GoAir, Divyani International-франчайзи Pizza Hut и KFC, а также CarTrade — компания по размещению онлайн — объявлений об автомобилях. В последнюю неделю апреля майор по доставке продуктов питания Zomato также подал заявление в Sebi, чтобы выйти на публику и собрать около 8200 крор рупий.
По словам руководителя группы HDFC Bank Ракеш Сингх, после долгого времени рынки приблизились к справедливой оценке и находятся на уровнях, на которых предприниматели чувствуют, что могут разгрузить часть своих акций через публичные предложения.
Инвесторы также получают хорошее окно для перераспределения капитала. В некоторых компаниях мы также наблюдаем цикл, когда игроки прямых инвестиций и ранние инвесторы уходят или частично уходят, в то время как новый набор инвесторов приходит через эти процессы сбора средств.
Например, в Zomato из ожидаемых 8200 крор рупий, которые могут быть привлечены в ходе IPO, его информационный центр заинтересованных сторон рассматривает 750 крор рупий. В Nuvoco Vista из 5000 крор рупий промоутеры присматриваются к 3500 крорам рупий, в то время как в Devyani International частные инвесторы и ее промоутеры присматриваются к некоторым фондам, сокращая свои доли.
Выход на Миланскую биржу
Производитель роскошных яхт The Italian Sea Group заявила, что заручилась поддержкой Джорджо Армани и бельгийского фармацевтического предпринимателя Марка Кука, готовясь разместить свои акции на Миланской фондовой бирже.
The Italian Sea Group сообщила, что миланская модная группа Giorgio Armani SpA и семейная инвестиционная компания Кука Alychlo NV будут инвестировать в IPO по отдельности.
Компания не раскрыла размер отдельных инвестиций, но сообщила, что Армани и Кук в конечном итоге получат совокупную долю в группе в размере 15% после увеличения капитала, проводимого в рамках листинга на бирже.
Группа предложит в ходе IPO недавно выпущенные акции на сумму около 50 миллионов евро, а также существующие акции, которые будут проданы GC Holding SpA, компанией, контролируемой генеральным директором и основателем Джованни Костантино. В нем говорится, что GC Holding останется мажоритарным акционером производителя яхт.
Italian Sea Group будет использовать доходы от листинга, чтобы сосредоточиться на строительстве яхт длиной до 100 метров, подписать партнерские отношения с люксовыми брендами и увеличить производственные мощности, в том числе путем покупки европейских верфей.
А ты точно надёжная валюта?
Американский миллионер и генеральный директор Euro Pacific Capital Питер Шифф потряс пространство Twitter следующим твитом:
Если один твит @elonmusk может иметь такое большое влияние на цену #Bitcoin, как кто-то может всерьез считать это деньгами? Как биткойн может быть безопасным активом, если односложный твит ставит его под угрозу? К настоящему времени должно быть ясно, что покупка биткойна — это азартная игра, а не инвестирование.
Он ссылается на недавний отказ генерального директора Tesla Илона Маска от Биткойна, назвав его неэкологичной криптовалютой. Уточним, что это противоречит собственной идеологии компании по производству электромобилей. Кроме того, он добавил, что Tesla и BTC не могут работать вместе за счет окружающей среды. В дополнение к этому в твите четко говорилось, что BTC больше не будет приниматься в качестве способа оплаты покупки автомобилей Tesla и что компания рассматривает другие варианты.
Действие произошло после нескольких месяцев борьбы Илона Маска за крипто и биткойн. Многие считают, что, поскольку он был первым из крупных владельцев компаний, которые проявили интерес к топовой криптографии, он стал непосредственным источником влияния на ее цену. Как и в этом случае, его отказ может быть основным фактором, вызывающим его падение.
Многие пользователи Twitter ответили на сообщение Шиффа. Более того, один пользователь отметил, что падение стоимости BTC произошло из-за того, что валюта регулярно корректируется на рынке. Он добавил, что Илон Маск не имеет к этому никакого отношения.
Тем не менее, стоимость Биткойна продолжает падать. На этой неделе он упал более чем на 24%, а его стоимость достигла $44 295 впервые с февраля 2021 года.
Падение Litecoin
Litecoin торговался на уровне 279,038 доллара в 23:15 (03:15 по Гринвичу) в понедельник, снизившись за день на 10,03%. Это была самая крупная однодневная процентная потеря с 12 мая.
Движение вниз привело к снижению рыночной капитализации Litecoin до 18,731 млрд долларов, или 0,90% от общей рыночной капитализации криптовалюты. На самом высоком уровне рыночная капитализация Litecoin составляла 25,609 млрд долларов.
Litecoin торговался в диапазоне от 279,038 до 296,310 долларов за предыдущие сутки.
За последние семь дней Litecoin потерял в цене 31,55%. Объем торгов Litecoin за сутки до момента написания составил 5,440 млрд долларов или 2,61% от общего объема всех криптовалют. За последние 7 дней он торговался в диапазоне от 279,0380 до 393,9380 долларов.
При текущей цене Litecoin все еще ниже на 33,56% по сравнению с рекордным уровнем в 420,00 долларов США, установленным 12 декабря 2017 года.
